PT Solid Gold Berjangka | Emas Melonjak, Pemangkasan Suku Bunga The Fed Mengimbangi Nada Hawkish Powell

 

Harga Emas hari ini - Harga emas melonjak lebih dari 1,50% pada hari Kamis setelah Federal Reserve (Fed) memangkas suku bunga sesuai perkiraan, meskipun Ketua Jerome Powell berkomentar hawkish pada konferensi pers. Penurunan imbal hasil obligasi pemerintah AS dan geopolitik mendorong harga logam kuning, yang diperdagangkan di harga $3.995 pada saat penulisan.

Emas emas rebound di atas $3.990 di tengah imbal hasil yang lebih rendah dan gejolak geopolitik.

Pada hari Rabu, The Fed memangkas biaya pinjaman sebesar 25 basis poin menjadi 3,75%-4% dengan suara terbagi 10-2. Dua penentangnya adalah Gubernur The Fed Stephen Miran, yang memilih pemangkasan suku bunga sebesar 50 bps, dan Presiden The Fed Kansas City Jeffrey Schmid, yang memilih untuk mempertahankan suku bunga.

Pada konferensi pers, Ketua The Fed Jerome Powell mengejutkan pasar, dengan mengatakan bahwa "penurunan lebih lanjut dalam suku bunga acuan pada pertemuan bulan Desember bukanlah sesuatu yang pasti." Judul berita ini mengguncang harga emas, yang sempat jatuh di bawah $3.920, sebelum akhirnya pulih pada hari Kamis di sepanjang sesi Asia dan Eropa.

Powell menambahkan bahwa kekhawatiran utama The Fed adalah pasar tenaga kerja, tetapi juga menyatakan bahwa, meskipun belum ada data resmi, FOMC telah mengumpulkan klaim pengangguran negara bagian dan menyatakan bahwa pasar tenaga kerja tidak memburuk secara tajam.

Ia mencatat bahwa beberapa anggota FOMC melihat suku bunga berada pada posisi netral atau mendekati netral.

Kenaikan harga emas batangan dapat dibatasi oleh berita perdagangan AS-Tiongkok setelah kedua Presiden, Trump dan Xi Jinping, bertemu di Korea Selatan selama beberapa jam, dan sepakat untuk melakukan gencatan senjata perdagangan selama satu tahun.

Penggerak pasar harian: Emas menguat meskipun Dolar AS menguat
Indeks Dolar AS (DXY), yang melacak kinerja dolar AS terhadap enam mata uang, naik 0,37% menjadi 99,50.

Sebaliknya, imbal hasil obligasi pemerintah AS turun, yang ditunjukkan oleh imbal hasil obligasi pemerintah AS 10 tahun yang stagnan di 4,091%. Imbal hasil riil AS yang berkorelasi terbalik dengan harga emas naik satu setengah basis poin menjadi 1,791%.

Presiden AS Donald Trump mengatakan bahwa pertemuan itu "luar biasa." Ia menyatakan bahwa Tiongkok setuju untuk melanjutkan pembelian kedelai dan AS mengurangi tarif fentanil menjadi 10%, sekaligus membuka pintu bagi Beijing untuk membahas langkah-langkah selanjutnya.

Trump menambahkan bahwa masalah logam tanah jarang telah terselesaikan dan tarif untuk produk Tiongkok telah dipangkas dari 57% menjadi 47%.

Dalam pernyataan kebijakan moneter Federal Reserve, diumumkan bahwa Pelonggaran Kuantitatif (QE) akan berakhir pada 1 Desember.
Untuk pertemuan Desember, ekspektasi bahwa Federal Reserve akan memangkas suku bunga berada di angka 76%, turun dari 85% sebelum keputusan The Fed, menurut data Prime Market Terminal. - PT Solid Gold Berjangka 

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold Berjangka | The Fed Turunkan Suku Bunga 25bps untuk Kedua Kalinya

 

Harga Emas hari ini - The Federal Reserve menurunkan suku bunga dana federal (FFR) sebesar 25bps ke kisaran target 3,75%–4,00% pada pertemuan Oktober 2025, sejalan dengan ekspektasi pasar. Langkah ini menyusul pemangkasan serupa pada bulan September, yang membawa biaya pinjaman ke level terendah sejak 2022.

Para pembuat kebijakan menyebutkan adanya peningkatan risiko penurunan lapangan kerja dalam beberapa bulan terakhir, sementara inflasi telah meningkat sejak awal tahun dan masih relatif tinggi. Gubernur Miran memilih untuk menurunkan kisaran target FFR sebesar 50bps, sementara Gubernur Schmid tidak setuju dan mendukung untuk mempertahankan suku bunga tetap.

Selain itu, bank sentral memutuskan untuk mengakhiri pengurangan kepemilikan surat berharga agregatnya pada 1 Desember.- Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold | AUD/USD menguat seiring data inflasi Australia Q3 dan keputusan The Fed

 

Harga Emas hari ini - Dolar Australia (AUD) menguat terhadap Dolar AS (USD) pada hari Selasa, memperpanjang tren penguatannya untuk sesi kelima berturut-turut karena Greenback terus tertekan menjelang keputusan suku bunga Federal Reserve (Fed) pada hari Rabu. Saat penulisan ini, AUD/USD diperdagangkan di sekitar 0,6586, naik hampir 0,5% hari ini dan mencapai level tertingginya dalam lebih dari dua minggu.

Para pedagang mengalihkan perhatian mereka pada data inflasi utama Australia yang akan dirilis Rabu pagi, yang dapat membentuk ekspektasi terhadap arah kebijakan moneter Bank Sentral Australia (RBA). Indeks Harga Konsumen (IHK) kuartal ketiga diperkirakan akan menunjukkan peningkatan yang signifikan, dengan inflasi kuartalan diperkirakan naik 1,1% setelah 0,7% di kuartal kedua, sementara IHK tahunan diperkirakan sebesar 3,0%, naik dari 2,1% di kuartal sebelumnya.

Rata-rata IHK RBA yang dipangkas diproyeksikan naik 0,8% QoQ dan tetap stabil di 2,7% YoY, sementara IHK bulanan untuk bulan September diperkirakan mencapai 3,1%, naik dari 3,0% pada bulan Agustus.

Inflasi yang lebih kuat dari perkiraan akan memperkuat ekspektasi bahwa RBA akan mempertahankan sikap hati-hati pada pertemuan kebijakan moneter 4 November, yang berpotensi memperkuat nilai tukar Dolar Australia. Sementara itu, di kawasan Pasifik, The Fed secara luas diperkirakan akan kembali memangkas suku bunga sebesar 25 basis poin pada hari Rabu, sebuah langkah yang sudah diperkirakan pasar. - PT Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold | Wall Street Dibuka di Rekor Tertinggi Ditengah Kesepakatan Dagang AS–Tiongkok

 

Harga Emas hari ini - Wall Street dibuka di level rekor baru pada hari Senin, didorong oleh harapan tercapainya gencatan dagang antara Amerika Serikat dan Tiongkok. Optimisme ini mendorong investor lebih berani mengambil risiko di tengah pekan yang padat: laporan kinerja (earnings) dari raksasa teknologi dan ekspektasi pemangkasan suku bunga oleh Federal Reserve.

Pada pukul 09.30 pagi waktu New York, indeks Dow Jones Industrial Average naik 315,67 poin, atau 0,67%, ke 47.530,09. Indeks S&P 500 menguat 63,83 poin, atau 0,92%, ke 6.856,09. Sementara itu, Nasdaq Composite melonjak 335,24 poin, atau 1,45%, ke 23.544,00. - Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid | Minyak Turun Pasar Ragu Komitmen AS Tegakkan Sanksi Rusia

 

Harga Emas hari ini - Harga minyak turun pada hari Jumat(24/10) karena skeptisisme merayap ke pasar mengenai komitmen pemerintahan Trump terhadap sanksi terhadap dua perusahaan minyak terbesar Rusia terkait perang di Ukraina.

Harga minyak mentah Brent berjangka ditutup 5 sen, atau 0,1%, lebih rendah di $65,94 per barel, sementara harga minyak mentah AS ditutup di $61,50 per barel, turun 29 sen, atau 0,5%.

Kedua harga acuan minyak mentah sempat menguat di awal sesi, melanjutkan kenaikan lebih dari 5% yang dicapai pada hari Kamis setelah sanksi diumumkan, tetapi kemudian melemah dalam dua jam terakhir perdagangan. Harga minyak mentah tersebut masih ditutup menguat lebih dari 7% di akhir pekan, kenaikan mingguan terbesar sejak pertengahan Juni.

"Ada skeptisisme baru bahwa sanksi ini akan sekeras yang diberitakan," kata John Kilduff, mitra di Again Capital LLC. Presiden AS Donald Trump menjatuhkan sanksi kepada Rosneft (ROSN.MM), perusahaan minyak Rusia, dan Lukoil (LKOH.MM), perusahaan minyak Rusia, untuk menekan Presiden Rusia Vladimir Putin agar mengakhiri perang Ukraina.

Kedua perusahaan ini bersama-sama menyumbang lebih dari 5% produksi minyak global, dan Rusia merupakan produsen minyak mentah terbesar kedua di dunia pada tahun 2024 setelah AS. Sanksi tersebut mendorong perusahaan-perusahaan minyak besar milik negara Tiongkok untuk menangguhkan pembelian minyak Rusia dalam jangka pendek, menurut sumber-sumber perdagangan kepada Reuters. Perusahaan-perusahaan penyulingan minyak di India, pembeli terbesar minyak Rusia yang diangkut melalui laut, akan memangkas impor minyak mentah Rusia secara tajam, menurut sumber-sumber industri.

"Aliran ke India khususnya berisiko," ujar Janiv Shah, wakil presiden analisis pasar minyak di Rystad Energy, dalam sebuah catatan klien. "Tantangan bagi perusahaan-perusahaan penyulingan minyak Tiongkok akan lebih kecil, mengingat diversifikasi sumber minyak mentah dan ketersediaan stok."

Menteri perminyakan Kuwait mengatakan bahwa Organisasi Negara-negara Pengekspor Minyak (OPEC) akan siap untuk mengimbangi kekurangan di pasar dengan meningkatkan produksi. AS menyatakan siap mengambil tindakan lebih lanjut, sementara Putin mencemooh sanksi tersebut sebagai tindakan yang tidak bersahabat, dengan mengatakan sanksi tersebut tidak akan berdampak signifikan terhadap perekonomian Rusia dan menekankan pentingnya Rusia bagi pasar global.

Inggris memberlakukan sanksi terhadap Rosneft dan Lukoil pekan lalu, sementara Uni Eropa menyetujui paket sanksi ke-19 terhadap Rusia, termasuk larangan impor gas alam cair Rusia. Uni Eropa juga menambahkan dua kilang Tiongkok dengan kapasitas gabungan 600.000 barel per hari, serta Chinaoil Hong Kong, anak perusahaan perdagangan PetroChina, ke dalam daftar sanksi Rusia, menurut jurnal resminya pada hari Kamis.

Ke depannya, investor juga berfokus pada pertemuan antara Trump dan Presiden Tiongkok Xi Jinping pekan depan, seiring keduanya berupaya meredakan ketegangan perdagangan yang telah berlangsung lama dan mengakhiri serangkaian tindakan balasan. - PT Solid

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold Berjangka | Minyak Melonjak 5% Usai Sanksi AS ke Rosneft & Lukoil

 

Harga Emas hari ini - Harga minyak melonjak sekitar 5% ke level tertinggi dalam dua minggu pada hari Kamis(23/10) setelah AS menjatuhkan sanksi kepada pemasok utama Rusia Rosneft (ROSN.MM), dan Lukoil (LKOH.MM), terkait perang Moskow di Ukraina, yang mendorong perusahaan energi di Tiongkok dan India untuk mempertimbangkan pengurangan impor Rusia.

Harga minyak berjangka Brent naik $3,40, atau 5,4%, menjadi $65,99 per barel, sementara minyak mentah West Texas Intermediate (WTI) AS naik $3,29, atau 5,6%, menjadi $61,79. Persentase kenaikan harian tersebut merupakan yang terbesar untuk kedua kontrak minyak mentah sejak pertengahan Juni dan penutupan tertinggi sejak 8 Oktober.

"Pengumuman sanksi AS terhadap Rosneft dan Lukoil merupakan eskalasi besar dalam penargetan sektor energi Rusia dan bisa menjadi kejutan yang cukup besar untuk membalikkan pasar minyak global menjadi defisit tahun depan," kata David Oxley, kepala ekonom iklim dan komoditas di Capital Economics.

Rusia adalah produsen minyak mentah terbesar kedua di dunia pada tahun 2024 setelah AS, menurut data energi AS. Selain melonjaknya harga minyak mentah, harga minyak diesel berjangka AS melonjak hampir 7%, mendorong selisih crack diesel ke level tertinggi sejak Februari 2024. Selisih crack mengukur margin keuntungan penyulingan.

Sanksi AS berarti kilang-kilang di Tiongkok dan India, pembeli utama minyak Rusia, perlu mencari pemasok alternatif untuk menghindari pengecualian dari sistem perbankan Barat, kata analis Saxo Bank, Ole Hansen. Beberapa sumber perdagangan mengatakan kepada Reuters bahwa perusahaan minyak negara Tiongkok telah menangguhkan pembelian minyak Rusia yang diangkut melalui laut dari kedua perusahaan yang kini dikenai sanksi AS, yang semakin meningkatkan harga.

Menteri perminyakan Kuwait mengatakan bahwa Organisasi Negara-Negara Pengekspor Minyak (OPEC) akan siap untuk mengimbangi kekurangan apa pun di pasar dengan mengurangi pemangkasan produksi. Namun, Presiden Rusia Vladimir Putin mengatakan akan membutuhkan waktu bagi pasar global untuk menggantikan minyak Rusia.

"Ini, tentu saja, merupakan upaya untuk menekan Rusia," tambah Putin. "Tetapi tidak ada negara yang menghargai diri sendiri dan tidak ada rakyat yang menghargai diri sendiri yang akan memutuskan apa pun di bawah tekanan. AS mengatakan siap untuk mengambil tindakan lebih lanjut dan mendesak Moskow untuk segera menyetujui gencatan senjata di Ukraina.

"Berbagai sanksi AS dan Uni Eropa sejauh ini pada dasarnya tidak berpengaruh pada kemampuan Rusia untuk mengekspor minyak, jadi kami ragu bahwa putaran sanksi terbaru ini akan mengubah keadaan." Meski begitu, Kremlin mungkin perlu menggunakan metode yang lebih rumit untuk mengirimkan minyaknya secara diam-diam, sehingga meningkatkan biaya," ujar Pavel Molchanov, analis strategi investasi di Raymond James. Molchanov mencatat bahwa bank investasi AS akan "terus memantau masalah ini" karena ekspor Rusia menyumbang sekitar 7% dari pasokan minyak global. - PT Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold Berjangka | Minyak Melonjak 4%: Deal Baru Picu Ancaman Sanksi Rusia

 

Harga Emas hari ini - Harga minyak melanjutkan penguatannya setelah kesepakatan pada hari Rabu(22/10), naik lebih dari $2 per barel setelah Menteri Keuangan AS Scott Bessent mengatakan sanksi AS lainnya yang menargetkan Rusia akan diumumkan.

Harga minyak mentah Brent melonjak $2,44 atau 3,98% menjadi $63,76 setelah kesepakatan pada pukul 15.44 EDT (19.44 GMT) dan harga minyak mentah West Texas Intermediate AS naik $2,42 atau 4,23% menjadi $59,66.

Harga minyak mentah Brent ditutup naik $1,27, atau 2,07%, menjadi $62,59 per barel, sementara harga minyak mentah West Texas Intermediate AS naik $1,26, atau 2,20%, menjadi $58,50. Bessent mengatakan sanksi AS akan diumumkan pada hari Rabu atau Kamis.

"Kami akan mengumumkan setelah penutupan perdagangan sore ini atau besok pagi-pagi sekali mengenai peningkatan substansial sanksi Rusia," kata Bessent kepada wartawan di Gedung Putih, Rabu. Harga minyak juga didukung oleh meningkatnya permintaan energi AS. Persediaan minyak mentah, bensin, dan distilat AS turun pekan lalu karena aktivitas penyulingan dan permintaan menguat, ungkap Badan Informasi Energi (EIA) pada Rabu.

Stok minyak mentah turun 961.000 barel menjadi 422,8 juta barel pekan lalu, dibandingkan dengan ekspektasi analis dalam jajak pendapat Reuters yang memperkirakan kenaikan 1,2 juta barel. "Sangat mengesankan untuk musim sepi," kata Phil Flynn, analis senior di Price Futures Group. "Ini menunjukkan sisi permintaan minyak kuat, dan angka pasokan tidak menunjukkan kelebihan pasokan minyak ini, setidaknya di AS."

Investor juga mencermati perkembangan perundingan perdagangan AS-Tiongkok karena para pejabat dari kedua negara akan bertemu pekan ini di Malaysia. Presiden AS Donald Trump mengatakan pada hari Senin bahwa ia berharap dapat mencapai kesepakatan perdagangan yang adil dengan Presiden Tiongkok Xi Jinping, yang akan ia temui di Korea Selatan minggu depan. Namun, pada hari Selasa, Trump kembali menambah ketidakpastian atas pertemuan tersebut, dengan mengatakan bahwa hal itu mungkin tidak akan terjadi.

Kekhawatiran pasokan muncul di tengah berita bahwa pertemuan puncak antara Trump dan Presiden Rusia Vladimir Putin telah ditunda, dan di tengah kekhawatiran akan gangguan karena pemerintah Barat menekan pembeli Asia untuk mengurangi pembelian minyak Rusia mereka. Trump mengatakan ia telah berbicara dengan Perdana Menteri India Narendra Modi pada hari Selasa, menambahkan bahwa Modi meyakinkannya bahwa India akan membatasi pembelian minyaknya dari Rusia.

"Harga minyak naik setelah laporan menunjukkan bahwa AS dan India hampir menyelesaikan kesepakatan perdagangan yang dapat membuat India secara bertahap mengurangi impor minyak mentah Rusia, yang berpotensi meningkatkan permintaan untuk jenis minyak lainnya," kata analis MUFG, Soojin Kim.

Surat kabar Mint India melaporkan pada hari Rabu bahwa kedua negara hampir mencapai kesepakatan perdagangan yang telah lama tertunda yang akan mengurangi tarif AS atas impor India menjadi 15-16% dari 50%. - Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold | Setelah Pesta Rekor, Emas Anjlok Terbesar Sejak 2020

 

Harga Emas hari ini - Harga emas berada di jalur penurunan harian tertajam dalam lima tahun pada hari Selasa(21/10), karena investor melakukan aksi ambil untung setelah ekspektasi penurunan suku bunga AS dan permintaan aset safe haven yang berkelanjutan mendorong logam mulia ini ke rekor tertinggi di sesi sebelumnya.

Harga emas spot turun 5,5% ke level terendah satu minggu di $4.115,26 per ons pada pukul 01:45 EDT (1745 GMT), penurunan tertajam sejak Agustus 2020. Harga emas berjangka AS untuk pengiriman Desember ditutup 5,7% lebih rendah di $4.109,10 per ons.

Harga mencapai puncak tertinggi sepanjang masa di $4.381,21 pada hari Senin dan telah naik sekitar 60% tahun ini, didorong oleh ketidakpastian geopolitik dan ekonomi, spekulasi penurunan suku bunga, dan pembelian berkelanjutan oleh bank sentral. "Penurunan harga emas masih terjadi hingga kemarin, tetapi lonjakan volatilitas yang tajam pada level tertinggi selama seminggu terakhir menunjukkan kehati-hatian dan mungkin mendorong setidaknya aksi ambil untung jangka pendek," kata Tai Wong, seorang pedagang logam independen.

Indeks dolar naik 0,4%, membuat emas batangan lebih mahal bagi pemegang mata uang lainnya. "Selera risiko yang lebih baik di pasar umum awal minggu ini berdampak bearish bagi logam-logam safe haven," ujar Jim Wyckoff, analis senior di Kitco Metals, dalam sebuah catatan.

Para analis di Citi mengatakan dalam sebuah catatan bahwa mereka memperkirakan berakhirnya penutupan pemerintah AS yang sedang berlangsung, serta pengumuman kesepakatan perdagangan AS-Tiongkok, dapat berkontribusi pada konsolidasi harga emas selama dua hingga tiga minggu ke depan.

Perak spot turun 7,6% menjadi $48,49 per ons.

"Perak sedang terpuruk hari ini dan telah menyeret seluruh kompleks ke bawah," kata Wong. "Tampaknya kita mencapai puncak jangka pendek di $54, dan meskipun sentimen pasar berfluktuasi di bawah $50, perak kemungkinan akan diperdagangkan sideways dengan volatilitas yang substansial selama emas tetap relatif stabil."

Di tempat lain, platinum turun 5,9% menjadi $1.541,85 dan paladium turun 5,3% menjadi $1.417,25.

Para pedagang menunggu rilis laporan indeks harga konsumen AS untuk bulan September pada hari Jumat, yang tertunda karena penutupan pemerintah AS. Laporan tersebut diperkirakan akan menunjukkan kenaikan 3,1% secara tahunan (year-on-year). Pasar memperkirakan Federal Reserve akan memangkas suku bunga sebesar 25 basis poin pada pertemuan kebijakan minggu depan. - PT Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold | Minyak Terseret Turun, Kekhawatiran Pasokan Melonjak

 

Harga Emas hari ini - Harga minyak menetap di level terendah sejak awal Mei pada hari Senin karena investor mempertimbangkan potensi kelebihan pasokan global, dengan ketegangan perdagangan AS-Tiongkok menambah kekhawatiran tentang perlambatan ekonomi dan melemahnya permintaan energi.

Harga minyak mentah Brent berjangka ditutup turun 28 sen, atau 0,46%, menjadi $61,01 per barel. Harga minyak mentah West Texas Intermediate AS ditutup turun 2 sen, atau 0,03%, menjadi $57,52.

Kedua patokan tersebut turun lebih dari $1 di awal sesi, dan keduanya ditutup pada level terlemah sejak awal Mei. Kekhawatiran para pedagang minyak telah bergeser dari kekurangan pasokan menjadi kelebihan pasokan, sebagaimana ditunjukkan oleh struktur kontrak berjangka patokan global Brent.

Spread enam bulan untuk minyak mentah Brent dan AS menunjukkan kontrak untuk pemuatan lebih awal diperdagangkan di bawah kontrak untuk pemuatan lebih lambat, sebuah struktur yang dikenal sebagai contango, yang mendorong para pedagang untuk membayar biaya penyimpanan minyak agar dapat dijual dengan harga lebih tinggi ketika pasokan diperkirakan akan menyusut di masa mendatang.

Contango Brent, yang muncul pada hari Kamis untuk pertama kalinya sejak kemunculan singkat di bulan Mei, diperdagangkan pada level terluasnya sejak Desember 2023. Contango minyak mentah AS muncul pada hari Jumat untuk pertama kalinya sejak Januari 2024.

"Kekhawatiran akan kelebihan pasokan ini sekarang mulai melanda pasar, terutama menjelang tahun 2026. Kita akan mulai melihat peningkatan penyimpanan terapung dan tangki-tangki di darat terisi," kata John Kilduff, mitra di Again Capital. "Ini adalah narasi bearish yang nyata yang belum pernah kita lihat selama beberapa waktu," tambah Kilduff.

Kedua acuan harga minyak mentah turun lebih dari 2% minggu lalu, menandai penurunan mingguan ketiga berturut-turut, sebagian karena proyeksi Badan Energi Internasional (IEA) tentang kelebihan pasokan yang semakin besar pada tahun 2026.

Kedua kontrak berjangka tersebut menghabiskan sebagian besar tahun ini dalam struktur yang berlawanan, yang disebut backwardation, di mana harga saat ini diperdagangkan dengan premi lebih tinggi dibandingkan pasokan selanjutnya. Hal ini mencerminkan persepsi pasokan jangka pendek yang ketat dan permintaan yang solid.- Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid | Perdagangan Perak Anjlok Setelah Rekor Tertinggi

 

Harga Emas hari ini - Harga logam mulia berada di bawah tekanan pada hari Jumat, dengan perak anjlok lebih dari 5%, penurunan terbesar dalam enam bulan, setelah mencatat rekor tertinggi dalam beberapa minggu terakhir. Penurunan ini menyusul rebound imbal hasil Treasury, didukung oleh meredanya kekhawatiran terhadap bank-bank regional dan aktivitas pinjaman mereka -- sebuah pergeseran yang meredam permintaan aset safe haven, seperti yang telah dicatat oleh rekan saya Tatiana Darie sebelumnya.

Sebagian dari pelemahan ini mungkin juga mencerminkan aksi ambil untung setelah tahun yang luar biasa bagi kompleks logam mulia. Perak telah melonjak 77% year-to-date, sementara emas naik 60%, memberikan insentif yang cukup bagi para pedagang untuk mengunci keuntungan di tengah rentetan berita utama. - PT Solid

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold Berjangka | Minyak Anjlok 1% Ke Low 5 Bulan Jelang KTT Trump–Putin

 

Harga Emas hari ini - Harga minyak anjlok lebih dari 1% pada hari Kamis(16/10) setelah Presiden AS Donald Trump mengatakan bahwa ia dan Presiden Rusia Vladimir Putin sepakat untuk segera bertemu di Hongaria guna membahas upaya mengakhiri perang di Ukraina, yang menimbulkan ketidakpastian atas pasokan energi global.

Harga minyak mentah Brent berjangka ditutup 85 sen, atau 1,37%, lebih rendah ke level $61,06 per barel. Harga minyak mentah West Texas Intermediate AS ditutup 81 sen, atau 1,39%, lebih rendah ke level $57,46. Ini merupakan penutupan terendah untuk kedua harga acuan tersebut sejak 5 Mei.

Trump mengatakan bahwa ia dan Putin sepakat pada hari Kamis untuk segera bertemu di Budapest guna membahas upaya mengakhiri perang di Ukraina, satu hari sebelum presiden AS dijadwalkan berbicara dengan pemimpin Ukraina Volodymyr Zelenskiy. Tanggal pertemuan puncak tersebut tidak diumumkan.

"Ketegangan geopolitik antara Rusia, Amerika Serikat, dan Ukraina mulai memanas kembali," kata Tim Snyder, kepala ekonom di Matador Economics, yang mendorong beberapa pelaku pasar untuk melonggarkan posisi mereka.

Yang juga membebani harga, Badan Informasi Energi (EIA) mengatakan persediaan minyak mentah AS meningkat sebesar 3,5 juta barel menjadi 423,8 juta barel pekan lalu, dibandingkan dengan ekspektasi analis dalam jajak pendapat Reuters yang memperkirakan kenaikan sebesar 288.000 barel. Peningkatan persediaan minyak mentah yang lebih besar dari perkiraan sebagian besar disebabkan oleh penurunan utilisasi kilang karena kilang memasuki masa pemulihan di musim gugur.

"Laporan yang sedikit bearish, dengan peningkatan minyak mentah yang besar diimbangi oleh penarikan distilat yang besar, tetapi dengan permintaan minyak tersirat yang jauh lebih lemah daripada minggu lalu," kata analis UBS Giovanni Staunovo. Data tersebut juga menunjukkan peningkatan produksi AS menjadi 13,636 juta barel per hari, rekor tertinggi.

Sementara itu, para pedagang juga mengantisipasi potensi penghentian impor minyak Rusia oleh India, yang dapat mengubah arus dan meningkatkan permintaan pasokan dari negara lain. Presiden Trump mengatakan Perdana Menteri Narendra Modi telah berjanji pada hari Rabu bahwa India akan berhenti membeli dari Rusia, pemasok minyak utama India, yang menyumbang sekitar sepertiga dari impor minyaknya.

"Ini merupakan perkembangan positif bagi harga minyak mentah karena akan menyingkirkan pembeli utama minyak Rusia," kata Tony Sycamore, analis pasar di IG. Kedua kontrak pada hari Rabu mencapai level terendah sejak awal Mei akibat ketegangan perdagangan AS-Tiongkok dan kekhawatiran akan potensi kelebihan pasokan.

Beberapa kilang minyak India sedang bersiap untuk mengurangi impor minyak Rusia, dengan ekspektasi pengurangan bertahap, tiga sumber yang mengetahui masalah ini mengatakan kepada Reuters. Namun, India mengatakan pada hari Kamis bahwa dua tujuan utamanya adalah memastikan harga energi yang stabil dan mengamankan pasokan, tanpa menyinggung komentar Trump.

Rusia mengatakan yakin bahwa kemitraan energinya dengan India akan berlanjut. Pemerintah Inggris mengumumkan sanksi baru pada hari Rabu, yang secara langsung menargetkan Rosneft dan Lukoil Rusia - dua perusahaan energi terbesar di dunia. - PT Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold | Perang Dagang & Rate Cut Dorong Emas Naik

 

Harga Emas hari ini - Emas menembus $4.100 per ons untuk pertama kalinya pada hari Senin(13/10), mencapai rekor tertinggi baru di tengah ketegangan perdagangan AS-Tiongkok yang kembali terjadi dan ekspektasi penurunan suku bunga AS, sementara perak juga naik ke level tertinggi sepanjang masa.

Emas spot naik 2,2% menjadi $4.106,48 per ons, per pukul 13:47 ET (1747 GMT), setelah mencapai rekor $4.116,77. Emas berjangka AS untuk bulan Desember ditutup 3,3% lebih tinggi di $4.133.

Emas telah naik 56% tahun ini dan mencapai level $4.000 untuk pertama kalinya minggu lalu, didorong oleh faktor-faktor termasuk ketidakpastian geopolitik dan ekonomi, ekspektasi penurunan suku bunga AS, dan pembelian bank sentral yang kuat.

"Emas dapat dengan mudah melanjutkan momentum kenaikannya. Kita bisa melihat harga di atas $5.000 pada akhir tahun 2026," kata Phillip Streible, kepala strategi pasar di Blue Line Futures. Pembelian yang stabil oleh bank sentral, arus masuk ETF yang kuat, ketegangan perdagangan AS-Tiongkok, dan prospek penurunan suku bunga AS memberikan dukungan struktural bagi pasar, tambah Streible.

Di sisi geopolitik, Presiden AS Donald Trump kembali memicu ketegangan perdagangan dengan Tiongkok pada hari Jumat, mengakhiri gencatan senjata yang tidak nyaman antara dua ekonomi terbesar dunia tersebut.

Sementara itu, para pedagang memperkirakan probabilitas 97% penurunan suku bunga Federal Reserve sebesar 25 basis poin pada bulan Oktober dan peluang 100% pada bulan Desember. Emas, aset yang tidak memberikan imbal hasil, cenderung berkinerja baik di lingkungan suku bunga rendah.

Analis di Bank of America dan Societe Generale kini memperkirakan emas akan mencapai $5.000 pada tahun 2026, sementara Standard Chartered telah menaikkan proyeksinya menjadi rata-rata $4.488 tahun depan. "Reli ini menurut kami masih memiliki potensi, tetapi koreksi jangka pendek akan lebih sehat untuk tren naik jangka panjang," kata Suki Cooper, kepala riset komoditas global di Standard Chartered Bank.

Perak spot naik 3,1% menjadi $51,82, menyentuh rekor tertinggi $52,12 di awal sesi, didorong oleh faktor-faktor yang sama yang mendukung ketatnya pasar emas dan spot. Indikator teknis menunjukkan keduanya berada dalam kondisi jenuh beli, dengan indeks kekuatan relatif (RSI) di 80 untuk emas dan 83 untuk perak. Platinum naik 3,9% menjadi $1.648,25, dan paladium naik 5,2% menjadi $1.478,94. - Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid | Emas melonjak karena ketegangan perdagangan AS-Tiongkok

 

Harga Emas hari ini - Harga emas naik selama sesi Amerika Utara pada hari Jumat di tengah eskalasi perang dagang antara AS dan Tiongkok. Hal ini, penutupan pemerintah AS, dan ekspektasi pelonggaran lebih lanjut oleh Federal Reserve (Fed) mempertahankan daya beli logam kuning. XAU/USD diperdagangkan pada $3.997, naik 0,60%, pada saat penulisan.

Harga emas batangan terdongkrak oleh meningkatnya ancaman tarif dan kebuntuan berkepanjangan di Washington yang memicu kembali penghindaran risiko.

Penghindaran risiko menjadi inti permasalahan setelah Presiden AS Donald Trump memperingatkan kemungkinan bea masuk baru terhadap Tiongkok, karena Tiongkok mengancam akan memberlakukan kontrol ekspor pada logam tanah jarang. Trump menambahkan bahwa tidak ada alasan untuk bertemu dengan Presiden Tiongkok Xi Jinping dalam dua minggu di Korea Selatan seperti yang direncanakan.

Pada hari Kamis, logam kuning mencatat kerugian sebesar 1,59% karena para pedagang membukukan keuntungan, seiring dengan gencatan senjata antara Israel dan Gaza.

Penutupan pemerintah AS telah berlangsung selama sepuluh hari berturut-turut dan peluang pembukaan kembali dalam waktu dekat masih sangat kecil.

Berdasarkan data, Universitas Michigan (UoM) mengungkapkan bahwa Sentimen Konsumen stabil di bulan Oktober, karena rumah tangga tampaknya mengabaikan penutupan sebagian pemerintah.

Pekan depan, data ekonomi AS diperkirakan akan merilis Indeks Harga Konsumen (IHK) untuk bulan September. Namun demikian, Biro Statistik Tenaga Kerja AS (BLS) mengungkapkan bahwa data tersebut akan diumumkan pada hari Jumat pukul 08.30 ET.- PT Solid

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold Berjangka | S&P 500 dan Nasdaq Mundur dari Rekor Tertinggi

 

Harga Emas hari ini - Saham AS melemah pada hari Kamis karena investor mencerna optimisme seputar AI, pemangkasan suku bunga, dan penutupan pemerintah yang masih berlangsung. S&P 500 melemah 0,3%, Nasdaq 100 melemah 0,1%, mundur dari rekor tertinggi yang dicapai pada sesi sebelumnya, dan Dow Jones melemah 243 poin.

Sentimen pasar melemah akibat penutupan pemerintah, yang telah menunda rilis data ekonomi utama, mengalihkan fokus ke laporan keuangan kuartal ketiga mendatang untuk mendapatkan wawasan tentang ekonomi dan reli yang didorong oleh AI. Apple, Alphabet, Tesla, dan Walmart semuanya melemah lebih dari 0,7%, sementara PepsiCo naik 4,2% setelah pendapatan dan laba yang lebih tinggi dari perkiraan.

Delta Air Lines melonjak 4,3% karena proyeksi optimis, Nvidia naik 1,8% karena AS menyetujui ekspor chip senilai miliaran dolar ke UEA, dan Costco naik 3,1% karena penjualan September yang solid. Investor juga memperhatikan Federal Reserve, dengan pasar memperkirakan kemungkinan besar pemotongan suku bunga sebesar 25 basis poin pada bulan Oktober dan Desember di tengah kekhawatiran pasar tenaga kerja. - PT Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold Berjangka | Saham Eropa menguat seiring investor mengamati krisis politik di Prancis

 

Harga Emas hari ini - Bursa saham Eropa menguat pada hari Rabu, dengan ekuitas di Prancis berkinerja kuat meskipun pergolakan politik yang sedang berlangsung di negara tersebut.

Indeks Stoxx 600 pan-Eropa naik 0,8%, sementara DAX di Jerman naik 1%, dan FTSE 100 di Inggris naik 0,7%. Sektor-sektor seperti industri, sumber daya dasar, perbankan, dan asuransi berkinerja lebih baik.

Sementara itu, indeks CAC 40 Prancis naik 1,1%. Indeks ini bergejolak sepanjang minggu, didorong oleh pengunduran diri Perdana Menteri Sebastien Lecornu yang mengejutkan pada hari Senin. Lecornu yang akan segera lengser, yang sedang mengadakan pembicaraan menit-menit terakhir mengenai pembentukan pemerintahan baru, akan melaporkan kembali kepada Presiden Prancis Emmanuel Macron hari ini tentang kemungkinan terobosan apa pun.

Namun, gejolak di negara dengan ekonomi terbesar kedua di Eropa ini tidak luput dari perhatian para investor, yang khususnya berupaya memperkirakan arah defisit anggaran Prancis yang besar.

Edouard Philippe, perdana menteri pertama Macron pada tahun 2017, mendesak presiden untuk meninggalkan jabatannya secara "tertib" guna membantu menyelesaikan krisis. Namun, Lecornu mengatakan kesepakatan mengenai anggaran Prancis mungkin tercapai pada akhir tahun, yang pada gilirannya dapat memperkecil kemungkinan pemilihan umum dadakan.

Di luar Prancis, sektor otomotif Eropa merosot setelah produsen mobil mewah Jerman BMW memangkas proyeksi pendapatannya untuk tahun 2025, dengan alasan perubahan kebijakan tarif AS dan pertumbuhan yang lesu di pasar kendaraan Tiongkok yang sangat penting. Indeks otomotif yang lebih luas turun sebesar 1,6%.

Raksasa semikonduktor regional seperti ASML dan ASMI juga melemah, tertekan oleh seruan dari beberapa anggota parlemen AS untuk larangan yang lebih luas oleh Washington dan sekutunya atas peralatan pembuat cip ke Tiongkok. Investigasi bipartisan menemukan bahwa ketidakkonsistenan dalam peraturan di AS, Jepang, dan Belanda memungkinkan produsen peralatan chip non-Amerika untuk menjual ke beberapa bisnis China yang tidak dapat dilakukan oleh perusahaan AS. - Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold | Emas mendekati $4.000 karena kekhawatiran penutupan pemerintah

 

Harga Emas hari ini - Harga emas menguat selama sesi Amerika Utara dan mencapai rekor tertinggi $3.991, sebelum ditutup mendekati $3.982 dengan kenaikan 0,60%. Ketidakpastian mengenai penutupan pemerintah AS dan ekspektasi penurunan suku bunga Federal Reserve (Fed) mempertahankan daya beli logam kuning.

Emas batangan mencapai rekor tertinggi baru karena kebuntuan fiskal AS, ketidakpastian geopolitik, dan permintaan bank sentral
The Fed New York mengungkapkan bahwa Survei Ekspektasi Konsumen (SCE) menunjukkan bahwa ekspektasi inflasi sedikit lebih tinggi, sementara pasar tenaga kerja terus memburuk.

Selain itu, para pejabat The Fed juga memberikan pernyataan yang kurang tepat. Neel Kashkari dari The Fed Minneapolis bersikap agak hawkish, mengatakan bahwa masih terlalu dini untuk mengetahui apakah inflasi akan tetap stagnan akibat tarif. Sebelumnya, Gubernur The Fed Stephen Miran mencatat bahwa pertumbuhan pada paruh pertama tahun ini lebih lambat dari yang diharapkan dan bahwa kebijakan harus berorientasi ke masa depan, mengingat dampak kebijakan yang masih tertunda.

Selain alasan-alasan yang telah disebutkan, harga emas batangan juga dipengaruhi oleh perang Rusia-Ukraina dan ketidakpastian politik di Prancis dan Jepang.

Goldman Sachs merevisi proyeksi harga emas tahun 2026 dari $4.300 menjadi $4.900, dengan alasan arus masuk yang kuat ke ETF emas dan permintaan bank sentral. Bank Rakyat Tiongkok (PBoC) menambahkan emas batangan ke dalam cadangannya pada bulan September untuk bulan kesebelas berturut-turut. - PT Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid | The Fed memperingatkan tekanan inflasi masih berlanjut

Presiden Federal Reserve (Fed) Bank of Dallas, Lorie Logan, menyampaikan nada gugup pada hari Jumat, memperingatkan bahwa meskipun pasar tenaga kerja melemah dengan cepat, banyak langkah kebijakan potensial dapat secara tidak sengaja memicu putaran tekanan inflasi baru.

Tarif telah berkontribusi terhadap inflasi.
Saya khawatir tentang inflasi layanan non-perumahan yang telah meningkat dan tertahan di sana.

Ada risiko positif dan negatif terhadap prospek inflasi saya.
Jika pasar tenaga kerja melambat lebih dari yang diantisipasi, mungkin akan terjadi disinflasi yang lebih besar daripada yang diperkirakan saat ini.

Risiko bahwa efek tarif yang lebih berkepanjangan meningkatkan risiko kenaikan ekspektasi inflasi jangka panjang.

Merangsang permintaan ketika pasar tenaga kerja secara umum seimbang akan menambah tekanan harga tanpa meningkatkan lapangan kerja.
Saya menyadari risiko terhadap pasar tenaga kerja.

Kita perlu berhati-hati terhadap penurunan suku bunga lebih lanjut.
Kebijakan moneter kemungkinan hanya sedikit restriktif.
Saat ini, Fed berada paling jauh dalam sisi inflasi. - PT Solid

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold Berjangka | Harga minyak anjlok 2% ke level terendah dalam empat bulan terakhir

 

Harga Emas hari ini - Harga minyak anjlok sekitar 2% ke level terendah dalam empat bulan terakhir pada hari Kamis, memperpanjang penurunan hingga hari keempat, akibat kekhawatiran kelebihan pasokan di pasar menjelang pertemuan OPEC+ akhir pekan lalu.

Harga minyak mentah Brent turun $1,20, atau 1,8%, menjadi $64,15 per barel pada pukul 14.45 ET (18.45 GMT), level terendah sejak 2 Juni. Harga minyak mentah West Texas Intermediate AS turun $1,30, atau 2,1%, menjadi $60,48 per barel, level terendah sejak 30 Mei.

OPEC+ kemungkinan akan menyepakati peningkatan produksi minyak hingga 500.000 barel per hari pada bulan November, tiga kali lipat dari peningkatan pada bulan Oktober, seiring upaya Arab Saudi untuk merebut kembali pangsa pasar, menurut tiga sumber yang mengetahui perundingan tersebut.

Jorge Montepeque, direktur pelaksana Onyx Capital Group, mengatakan beberapa bank, seperti Macquarie, telah memprediksi kelebihan pasokan super di pasar minyak, yang telah membebani sentimen.

"Tanda-tandanya sudah jelas," tulis firma riset investasi HFI Research dalam sebuah unggahan blog. "Persediaan minyak AS akan meningkat hingga akhir tahun, dan peningkatan persediaan global yang terlihat akan terjadi. Ditambah lagi dengan peningkatan ekspor minyak mentah OPEC+, hasilnya adalah kondisi pasar minyak yang terus melemah," tulis mereka.

Badan Informasi Energi (EIA) mengatakan pada hari Rabu bahwa persediaan minyak mentah, bensin, dan sulingan AS meningkat pekan lalu karena aktivitas penyulingan dan permintaan melemah.

Kekhawatiran kelebihan pasokan diperparah oleh tanda-tanda melemahnya permintaan, tulis analis PVM Energy. "Perkiraan permintaan minyak sangat beragam, tetapi secara rata-rata, angka tersebut menunjukkan angka tahun ini direvisi turun sebesar 150.000 barel per hari antara Januari dan September," catat mereka.

Para menteri keuangan negara-negara G7 mengatakan pada hari Rabu bahwa mereka akan mengambil langkah-langkah untuk meningkatkan tekanan terhadap Rusia dengan menargetkan pihak-pihak yang terus meningkatkan pembelian minyak Rusia.

Untuk membatasi kerugian minyak, AS akan memberikan informasi intelijen kepada Ukraina untuk serangan rudal jarak jauh terhadap infrastruktur energi Rusia, dua pejabat mengatakan kepada Reuters pada hari Rabu, mengonfirmasi laporan Wall Street Journal sebelumnya.

Hal ini akan memudahkan Ukraina untuk menyerang kilang, jaringan pipa, dan infrastruktur lainnya dengan tujuan merampas pendapatan dan minyak Kremlin, kata WSJ.

"Ada kekhawatiran di pasar lagi bahwa minyak Rusia dapat terganggu," kata Giovanni Staunovo, analis komoditas di UBS. Namun selama belum ada gangguan, dampaknya terhadap harga kemungkinan akan kecil, ujarnya. - PT Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

Solid Gold Berjangka | EUR/USD stabil karena data ketenagakerjaan AS yang lemah

 

Harga Emas hari ini - EUR/USD stabil di akhir sesi Amerika Utara karena investor mencerna laporan ketenagakerjaan yang lemah dan mengabaikan penutupan pemerintah AS. Tidak tercapainya kesepakatan antara Gedung Putih dan Partai Demokrat akan memperpanjang penutupan pemerintah dan menunda rilis data ekonomi AS. Pasangan mata uang ini diperdagangkan di 1,1720 tanpa perubahan.

Perubahan Ketenagakerjaan Nasional ADP AS pada bulan September suram dan menyoroti kelemahan pasar tenaga kerja. Aktivitas bisnis di sektor manufaktur di AS membaik tetapi mengalami kontraksi selama tujuh bulan berturut-turut.

Mengenai gejolak politik di AS, Wakil Presiden JD Bance mengatakan bahwa ia tidak berpikir penutupan pemerintah akan berlangsung lama, dan berjanji untuk melakukan segala yang mungkin dalam beberapa minggu mendatang untuk memastikan masyarakat menerima layanan penting.

Sementara itu, Fitch Ratings menyatakan bahwa penutupan pemerintah tidak memiliki dampak jangka pendek terhadap kelayakan kredit utang AS yang "AA+ stabil". Lembaga tersebut mengungkapkan bahwa penutupan pemerintah diperkirakan akan mengurangi pertumbuhan PDB sebesar 0,1-0,2% per minggu. Di Zona Euro, PMI Manufaktur HCOB untuk bulan September melampaui perkiraan, sementara Indeks Harga Konsumen yang Diharmonisasikan (HICP) untuk blok tersebut sedikit meningkat. Meskipun demikian, Bank Sentral Eropa (ECB) diperkirakan akan tetap mempertahankan kebijakan moneternya setelah Presiden Christine Lagarde mengatakan bahwa risiko inflasi "tampaknya cukup terkendali di kedua arah." - Solid Gold Berjangka

Sumber: Newsmaker.id

Read More»

PT Solid Gold | GBP/USD Menguat Jelang Penutupan Pemerintah AS

 

Harga Emas hari ini - GBP/USD sedikit menguat pada hari Selasa, merayap ke area 1,3450 dan memasuki sesi bullish ketiga berturut-turut. Angka pertumbuhan Produk Domestik Bruto (PDB) Inggris Raya (UK) melampaui ekspektasi, sehingga memperkuat Poundsterling (GBP), sementara arus Dolar AS (USD) stagnan karena investor bersiap menghadapi penutupan krisis pendanaan terbaru pemerintah AS.

PDB Inggris meningkat menjadi 1,4% YoY di Q2, melampaui ekspektasi di 1,2%. Arus GBP cenderung bullish setelahnya, tetapi arus pasar valas secara umum menurun menjelang penutupan pemerintah AS, yang dikonfirmasi setelah Kongres pensiun dini pada hari Selasa, yang memaksa pemerintah federal AS untuk melewati masa perpanjangan tahun fiskal pada 1 Oktober tanpa rencana anggaran pemerintah yang berfungsi.

Data Indeks Manajer Pembelian (PMI) dari Institute of Supply Management (ISM) dari AS akan dirilis pada hari Rabu, serta data Perubahan Ketenagakerjaan ADP terbaru untuk bulan September. PMI Chicago Advance berkontraksi tajam, menimbulkan keraguan baru terhadap median proyeksi pasar untuk data PMI ISM hari Rabu, yang diperkirakan akan naik menjadi 49,0 dari 48,7.

Perubahan Ketenagakerjaan ADP diperkirakan akan sedikit menurun, turun menjadi 50 ribu dari sebelumnya 54 ribu. Data ketenagakerjaan ADP memiliki hubungan yang sangat lemah dengan data Nonfarm Payrolls (NFP), tetapi investor yang tidak memiliki akses ke data pemerintah yang tepercaya tidak akan punya pilihan selain terus memantau angka-angka ADP minggu ini.

Biro Statistik Tenaga Kerja AS (BLS) telah mengumumkan bahwa mereka akan membatalkan atau menunda data ketenagakerjaan NFP terbaru jika pemerintah AS melakukan penutupan. NFP, yang dijadwalkan rilis Jumat ini, telah menjadi tanda tanya besar bagi pasar. - PT Solid Gold

Sumber: Newsmaker.id

Read More»